empty
10.09.2024 09:11
Brent мигает красным

Если рынок не идет в ту сторону, где его ожидают увидеть, с большей вероятностью он двинется в противоположном направлении. Казалось бы, тропический шторм Франсин у берегов Мексиканского залива обострил риски перебоев с поставками нефти, а решение ОПЕК+ отложить сроки постепенного отказа от обязательств по сокращению добычи подбросило Brent на 2% в моменте. Однако музыка на улице «быков» играла недолго. Очень скоро «медведи» вновь взяли ситуацию на рынке черного золота под свой жесткий контроль.

С начала октября члены ОПЕК+ должны были нарастить добычу на 180 тыс. б/с, затем с ноября – на 540 тыс. б/с до конца года. Однако падение цен на нефть вынудило Альянс отказаться от этого плана. Сроки его реализации были перенесены на декабрь, что сначала порадовало рынок, а затем его огорчило. В условиях замедления глобального спроса от стран-производителей инвесторы ждали большего. Не дождались, и спекулянты сократили чистые «бычьи» позиции по Brent и WTI до самого низкого уровня за последние 13 лет.

Динамика спекулятивных позиций по нефти

Изображение больше не актуально

Morgan Stanley дважды в течение месяца снизил прогнозы цен на североморский сорт в четвертом квартале. Сначала с $85 до $80 баррелей в августе, а затем до $75 в сентябре, ссылаясь на проблемы глобального спроса. Крупнейшие нефтяные трейдеры Trafigura и Gunvor видят скорое падение Brent в диапазон $60-70 за баррель, так как глобальное предложение будет опережать спрос, а Китай не вылезет из ямы. Bank of America ожидает падения средних цен с $72 в текущем году до $60 в следующем.

Основными очагами опасности для «быков» по черному золоту являются США, чья экономика начинает замедляться под давлением агрессивной монетарной рестрикции ФРС в 2022 и 2023, и Китая. Внутренние исследования свидетельствуют, что спрос на нефть в Поднебесной достиг пика в 2023 и будет постепенно снижаться на 1,1% в год в 2023 и 2024, на 2,7% – в 20252030 и на 3,4% – в 2030-2035 из-за электромобилей и замедления ВВП после пандемии.

Изображение больше не актуально

Согласно исследованиям Goldman Sachs, если до COVID-19 китайский спрос на черное золото увеличивался на 500–600 тыс. б/с, то в настоящее время речь идет о +200 тыс. б/с. Серьезное замедление, которое пока нечем перекрыть. Тем более что глобальный аппетит к риску ухудшается. Сентябрь является традиционно неудобным месяцем для S&P 500. Фондовый индекс просел на 4,2% по итогам первой недели, в том числе на 1,7% на фоне разочаровывающих данных по американской занятости за август. Они свидетельствуют о замедлении спроса на нефть в США.

Технически на дневном графике Brent имеет место устойчивый нисходящий тренд. Выход из треугольника позволил сформировать шорты от $76,25 за баррель. Их имеет смысл удерживать и наращивать на откатах. В качестве первоначального целевого ориентира фигурирует отметка $67,5. Вблизи нее расположено скопление пивот-уровней и таргет на 200% по паттерну гармоничной торговли AB=CD.

С уважением,
Аналитик ИнстаФорекс
Игорь Ковалев
© 2007-2025
Выберите таймфрейм
5
мин
15
мин
30
мин
1
час
4
часа
1
день
1
нед
  • Большая пятерка
    от ИнстаФорекс
    ИнстаФорекс продолжает претворять
    в жизнь ваши самые смелые мечты.
    СТАТЬ УЧАСТНИКОМ

Рекомендованные статьи

Обзор пары GBP/USD. 27 марта. Фунт стерлингов замер на месте.

Валютная пара GBP/USD в среду уже откровенно торговалась во флэте. Волатильность остается невысокой, трендовые движения отсутствуют даже внутри дня. Таким образом, движений на рынке сейчас попросту нет. Примечательно, что трейдеры

Станислав Полянский 02:39 2025-03-27 UTC+2

Обзор пары EUR/USD. 27 марта. Дональд Трамп пошел на попятную.

Валютная пара EUR/USD в течение среды продолжала торговаться с минимальной волатильностью и минимальным нисходящим уклоном. Объемы на рынке попросту отсутствуют, что не удивительно – на этой неделе новостей будет крайне

Станислав Полянский 02:38 2025-03-27 UTC+2

Заботливый Трамп и «День освобождения»

День освобождения Америки назначен на 2 апреля. За столь пафосным эпитетом скрываются... новые торговые тарифы имени Дональда Трампа. Президент США взял паузу на несколько недель, чтобы тщательно обдумать новые тарифы

Александр Днепровский 19:47 2025-03-26 UTC+2

GBP/USD. Черная полоса для фунта

Отчёт по росту инфляции в Великобритании оказался не на стороне фунта – все компоненты релиза вышли в красной зоне, недотянув до прогнозных значений. С одной стороны, этот отчёт ничего

Ирина Манзенко 17:17 2025-03-26 UTC+2

Доллар ослабит хватку

Евро пятится как рак, опасаясь торговой войны Евросоюза с США, однако доллар направляется к худшему месяцу за последний более чем год. Пять суток снижения котировок EUR/USD несколько улучшили позиции американской

Игорь Ковалев 13:30 2025-03-26 UTC+2

EUR/GBP: по-прежнему актуальны короткие позиции

В начале сегодняшней европейской торговой сессии фунт попал под давление после того, как были опубликованы неоднозначные данные по динамике инфляции в Великобритании. Годовые индексы потребительских цен замедлили рост в феврале

Юрий Толин 13:06 2025-03-26 UTC+2

Австралийский доллар получил еще один позитивный сигнал

Значимых новостей, способных изменить перспективы австралийского доллара, в последние дни не появилось. Второстепенные данные никак не противоречат сложившейся в последние недели тенденции – экономический рост постепенно восстанавливается, а инфляция

Евгений Климов 11:50 2025-03-26 UTC+2

AUD/USD. Австралиец набирает обороты, игнорируя CPI

Австралийский доллар в паре с американской валютой проигнорировал опубликованные сегодня данные по росту инфляции в Австралии, хотя отчёт отразил замедление ежемесячного CPI. Примечательно, что пара aud/usd продолжает карабкаться вверх

Ирина Манзенко 11:33 2025-03-26 UTC+2

Иена пройдет испытание тарифами

Тарифы уходят в прошлое? Судя по падению волатильности основных активов-убежищ на Forex, так оно и есть. Пока инвесторы готовятся к Дню освобождения Америки, изменчивость котировок швейцарского франка и японской иены

Игорь Ковалев 11:21 2025-03-26 UTC+2

XAU/USD. Анализ цен. Прогноз

Сегодня золото сохраняет свой положительный настрой, но уверенности в росте не хватает. Неопределенность на рынке из-за объявленных Трампом тарифов, которые должны вступить в силу 2 апреля, поддерживают слиток на высоких

Ирина Янина 10:36 2025-03-26 UTC+2
Сейчас не можете говорить по телефону?
Задайте Ваш вопрос в чате.
Обратный звонок
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.